張無忌揹着殷離，周芷若攙着謝遜，一行人離開海邊，殷離指路帶大家來到一個隱蔽的山洞，謝遜感謝張無忌的救命之恩，張無忌跪倒在地說出自己的真實身份，可謝遜根本不信，以爲他是冒充張無忌，還想用屠龍刀殺死他，張無忌只好背出小時候謝遜教他的功夫心法，謝遜激動地老淚縱橫，當他得知張無忌是明教現任教主，更是開心地合不攏嘴，兩個人激動地抱頭痛哭。

張無忌想遵照陽頂天的遺命把教主之位還給謝遜，可他藉口自己年事已高，讓張無忌繼續留任。周芷若突然發現大石頭後面藏着一個蓬頭垢面的女人，還拿着一隻老鼠在啃，張無忌一眼就認出她是武青嬰，武青嬰迫不及待想知道父親武烈的下落，謝遜承認茅草屋發生爆炸，武烈下落不明，武青嬰苦苦懇求張無忌摒棄前嫌，幫忙尋找父親，張無忌滿口答應，因此又招來趙敏的冷嘲熱諷。

陳友諒帶流雲使等人再次返回靈蛇島，想殺了謝遜和金花婆婆，搶回屠龍刀。殷離昏迷不醒，傷情越來越重，張無忌想去找草藥，再找回被金花婆婆擄走的小昭，還讓趙敏一同前往，謝遜讓張無忌帶着屠龍刀防身，周芷若見趙敏和張無忌有說有笑心裏很不痛快。張無忌和趙敏來到海邊，看到船工的屍體和散落的箱子，張無忌想把他們掩埋，趙敏擔心帕莎人埋伏在此，張無忌也只好作罷。

謝遜看出張無忌和趙敏情投意合，就向周芷若打聽趙敏的情況，周芷若趁機說出她是蒙古郡主，謝遜心裏開始犯嘀咕。趙敏難得和張無忌單獨相處，趁機對他百般挑逗，張無忌害羞得面紅耳赤，趙敏讓張無忌留下來採藥，她去尋找小昭，張無忌擔心帕莎人偷襲，還是想兩個人一起行動。

金花婆婆把小昭捆在大樹上，四周圍滿了樹枝，還點了她的麻穴，想把她活活燒死，儘管小昭苦苦哀求，可金花婆婆還是點燃樹枝，小昭瞬間就被困在熊熊大火之中，多虧張無忌和趙敏及時趕來，趙敏剛把小昭救下來，陳友諒就帶帕莎人趕到，金花婆婆，趙敏和張無忌立刻聯手抗敵，終因寡不敵衆敗下陣來，金花婆婆被制服，趙敏被帕莎女人挾持，她看到張無忌只顧着救小昭，就賭氣用倚天劍刺穿自己的身體，把那個女人也刺傷，張無忌見狀心疼地大聲驚叫，他拼盡全力打敗平等王，並挾持他一起離開。

張無忌把趙敏抱回山洞，發現她雖然失血過多，刀口卻避開了臟器，小昭主動幫忙替趙敏敷止血藥，張無忌看殷離的三處傷口都正中要害，性命危在旦夕，趙敏醒來看到張無忌就氣得大發脾氣，張無忌只好對她百般安慰，謝遜在一旁說風涼話，還口口聲聲喊趙敏蒙古郡主，趙敏誤以爲張無忌透露了她的身份，周芷若只好承認是她說的，趙敏很惱火，就和她大吵一架，張無忌急忙打斷她們。

趙敏向武青嬰打聽陳友諒的情況，她承認父親武烈想帶陳友諒去冰火島找謝遜要屠龍刀，可他們父女倆半路被金花婆婆抓到靈蛇島，張無忌想去找武烈，周芷若擔心帕莎人會找他尋仇，可張無忌心意已決，他獨自去島上找武烈。

謝遜想從殷離，武青嬰，周芷若和小昭之中選一個人做張無忌的老婆，趙敏不服氣，就和謝遜據理力爭。張無忌回到茅草屋，看到武烈已經氣絕身亡，他返回山洞的路上，又看到帕莎人高喊口號要燒死金花婆婆。武青嬰得知父親的死訊，她傷心地痛不欲生，殷離迷迷糊糊不停地呼喊張無忌的名字，發誓會爲他去死，在陰間和他相依相守一輩子，張無忌緊緊握住她的手，趙敏，周芷若和小昭等人都被殷離的話深深打動，小昭不由地唱起母親教她的歌，謝遜聽出這是金花婆婆最喜歡的歌，張無忌隨口說出帕莎人要燒死金花婆婆的事，小昭立刻跪下來求張無忌去救人，還當衆承認金花婆婆是她的母親，大家都驚得目瞪口呆。

帕莎人把金花婆婆綁到柴火堆旁，要把她活活燒死。謝遜逼小昭交代加入明教的目的，小昭發誓沒有做過對明教不利的事，趙敏斷定帕莎人不會燒死金花婆婆，他們故意大張旗鼓地擺開架勢，就是想逼謝遜獻身，然後搶走屠龍刀。張無忌帶小昭來談判，讓帕莎人準備一條小船讓他們離開靈蛇島，就答應把帕莎的平等王安全送回來，否則就把平等王殺死，大聖王下令把張無忌燒死，小昭立刻衝上來緊緊護住他，要和他同歸於盡，金花婆婆急得大呼小叫。

帕莎人剛想用火把點燃柴火，大聖王突然反悔，他不想讓平等王白白送死，立刻下令放了張無忌他們三人，小昭和金花婆婆母女相認，金花婆婆跪謝張無忌的救命之恩。