营房内，北大营的战士接过关敬山拿出的信件，读了出来。原来这是汉奸赵金奎写给关敬山的劝降信。信读完，大家满脸吃惊。关敬山的侄子站起来斥责，这不是投降鬼子吗，这绝对不行。 关敬山满脸怒意，拍桌站起来说道，谁说我要投降，我要是投降鬼子，当初为什么要打鬼子。我还是那句话，我不能眼睁睁看着兄弟们死。关敬山劝说，我们是假意投靠鬼子，打入鬼子内部，来个里应外合。关敬山一早就起了投降的念头，还骗着大伙一起相信他，拼命的忽悠大家一起把司令绑下山，唯一反对的亲侄子也被关了起来。巡山途中，关敬山设下埋伏，准备对付自己人。

另在一边忙着的冷梅，拿着给义父织着围巾走入营房内，得知了保中以及骑兵队全军覆没的消息，悲痛欲绝。她不相信保中死了，哭着求杨震山让她和辛有光一起去找保中。杨震山同意了冷梅和有光一起去寻找保中的消息，并叮嘱一定要注意安全，不能再失去他们了。保中在雪地里突然醒来，一个翻身跃起，看到尸横遍野，悲痛欲绝，他将死不瞑目的战友们合上了双眼。碎碎念叨，虎旗......虎旗......一路上跌跌撞撞。

冷梅和辛有光一路寻找到鬼子的哨所附近，决定休息片刻，等待黎明之前。那个时候鬼子的防守能力最弱，寻找机会突围到封锁线外继续寻找保中。突然前方传来枪声，杨保中冲进鬼子哨所，找到了虎旗。这一刻他笑了，拿上虎旗，走出哨所。不料哨所外面还有一队鬼子，好在冷梅和有光在听到枪声后立刻上马及时赶到杀了这一队鬼子。保中看到这一幕面带微笑，支撑不住的晕了过去。冷梅和有光将保中带回营中。回到营中，冷梅看着昏迷的保中，说出了自己内心的情感。辛有光打水回来在门口听到了冷梅的话，心理一阵难过。

一早晨，关敬山派北大营的人请杨震山过去，参谋长老曹不同意杨震山去，觉得关敬山可能叛变。大伙也分分劝说杨震山多带些人在身边。然而杨震山笑道，带那么多人干嘛？我们还是要相信北大营的绝大部分同志还是一心抗日的，不要这么小气。讨论最终，杨震山带着冯贵和孙彪去了北大营，让老曹留在营中等待消息随机应变。刚到北大营，杨震山就发现今日的北大营不同于往常，营地特别寂静，空气中透露出一股杀机。严寒中站岗的士兵竟然没带手套，一个个神情紧张，种种迹象表明北大营要出事，杨震山示意孙彪回密营报告参谋长。前方传来嘈杂的声音，杨震山发现了被关起来的金宝，命令守卫放出了金宝。从金宝支支吾吾的回答中，门口还有神枪手三炮兄弟俩在随时备战，更加确定了内心中的想法。杨震山进入房间内，与关敬山开始周旋，听着他的假投降计划、缓兵之计。杨震山听后，说兄弟们想下山可以，绝不拦着。但是一定不能投降鬼子，这可是遗臭万年的，劝说关敬山想清楚。关敬山却执意下山，不听杨震山的劝告，说今日必须下山。杨震山闻言，笑道，老关哪，你是要拿我去给小日本当见面礼啊。关敬山手下听后，忙说那不行啊，不能真把司令给小鬼子，咱不是诈降吗？杨震山对大伙说出了关敬山的真实想法是要带大家和自己下山投靠小鬼子，要是不去，关营长会直接要了自己的命。气氛一下紧张起来，杨震山质问关敬山是不是这么回事？关敬山站起来掏出抢指着杨震山，两边对峙起来，前来阻止的手下全被打伤了。杨震山看到关敬山开始伤人，为了士兵安全着想便答应了关敬山下山。不料三炮突然冲了出来，不同意下山。关敬山抬枪射击自己的士兵，杨震山见状，也拿出枪开火。在双方交战中，杨震山腹部受伤。

孙彪回来像参谋长报信，司令可能有难。杨保中躺在床上听到了，带着虚弱的身体，冲去北大营救杨震山。正在商量计策的冷梅等人见状，立马上马去追。有光追上了保中，呵斥他不要命了。保中让有光在外面守着，自己进去会会关敬山，跟有光合唱一出空城计。